La asignación de activos es...

Repartir el dinero entre tipos de activos

Rebalancear significa...

Devolver cada parte a su objetivo

Alguien que ahorra para dentro de 30 años

Antes de elegir una inversión concreta, hay una pregunta más importante: ¿cuánto va a activos seguros y cuánto a activos de crecimiento? Ese reparto de tu cartera es tu asignación de activos.
Lo que más importa es tu plazo. El dinero que no vas a necesitar en 20 años puede aguantar caídas, así que puede tener más activos de crecimiento, como fondos de acciones. El dinero para el año que viene, no.
En 2008, las acciones de EE. UU. (el S&P 500) perdieron cerca de un 37%, mientras que los bonos de EE. UU. ganaron alrededor de un 5%. Una mezcla de 60% acciones y 40% bonos perdió cerca de un 20%: dolió, pero mucho menos.
El fondo de emergencia y el dinero para los próximos uno o dos años suelen quedar fuera de la mezcla, en lugares seguros como cuentas de ahorro o depósitos.
Los mercados van desviando poco a poco tu mezcla de su objetivo. Una vez al año, muchos inversores rebalancean: devuelven cada parte al reparto que eligieron.
Error común
Mito: “Existe una mezcla perfecta y tengo que encontrarla”. Una mezcla sencilla que puedas mantener en un desplome vale más que una muy ingeniosa que abandones por pánico.
Idea clave
La asignación de activos es cómo repartes el dinero entre activos seguros y de crecimiento. El reparto lo deciden tu meta y tu plazo, no las noticias del día.

La asignación de activos es... Repartir el dinero entre tipos de activosEs la gran decisión de cuánto va a activos seguros y cuánto a activos de crecimiento, antes de elegir productos concretos.
Rebalancear significa... Devolver cada parte a su objetivoCuando los mercados se mueven, tu mezcla se desvía. Al rebalancear vendes un poco de lo que subió y compras de lo que se quedó atrás, hasta volver al objetivo.
El mejor plan es el que puedes... Mantener en un desplomeMuchas pérdidas llegan cuando la gente entra en pánico y vende en el mínimo. Un plan realista te ayuda a aguantar.
¿Quién puede tener, por lo general, más activos de crecimiento? Alguien que ahorra para dentro de 30 añosUn plazo largo te da años para recuperarte de las caídas. El dinero que necesitas pronto no puede esperar a que el mercado se recupere.